Как управлять - и понимать - толерантность к риску при инвестировании в крипто

Толерантность к риску

«Толерантность к риску» - это модное слово, которое широко распространено в инвестиционном мире - и на то есть веские причины.
Хотя фраза «нет боли, нет выгоды» имеет некоторую правду - и всегда будет некоторый риск, связанный с осуществлением инвестиций - у всех нас есть различные пороги боли, которые следует учитывать. В то время как некоторые будут страдать от бессонных ночей после того, как стоимость их портфеля упадет на 1%, другие могут счастливо улыбнуться и вынести это после 10% -ного удара.
Искусство толерантности к риску подразумевает понимание вашей эмоциональной реакции на финансовые потери и учет ваших долгосрочных целей. В то время как турбулентность в классе активов может не иметь большого значения, если вы планируете инвестировать в течение нескольких десятилетий, она может оказаться катастрофической, если вы экономите на краткосрочные цели, такие как дом или новый автомобиль.

Крипто измерение

Ситуация становится еще сложнее, когда в смесь добавляется крипто. По сравнению с другими активами цифровые валюты подвержены гораздо большему изменчивости. Достаточно взглянуть на 2017 год , когда общая рыночная капитализация выросла с 18 миллиардов долларов до более чем 825 миллиардов долларов - рост почти на 4500%.
Конечно, такие экстраординарные уровни роста не являются устойчивыми. В 2018 году рынок криптовалют упал быстро и быстро - потеряв 80% своей стоимости за восемь месяцев. Этот спад  привел к тому, что скептики предупреждают, что Биткойн ( BTC ) не будет надолго, не в последнюю очередь потому, что крах был более серьезным, чем тот, который разорвал пузырь доткомов в 2000 году.
Эта волатильность привела к тому, что критики предупреждают, что криптовалюты нецелесообразны для повседневных покупок, не говоря уже о вложениях. Другие, такие как Майк Новограц, генеральный директор и основатель Galaxy Digital, думают иначе. Крипто-адвокат заявил, что «почти безответственно» не инвестировать в Биткойн,  однажды сказав CNN : «Для каждого инвестора практически необходимо иметь как минимум 1-2% своего портфеля в крипто».
Настроения Новограца были поддержаны такими людьми, как Тим Эннеккинг, управляющий директор Digital Capital Management. Он сказал Forbes, что инвесторы - дураки, если они не вкладывают средства в крипто активы - но добавил, что крайне важно, чтобы они были дураками, если вкладывают слишком много. Он также рекомендовал порог в 2% для обычных инвесторов, а для энтузиастов - от 5 до 10%. Эннкинг предупредил, что все, что за этим «должно быть зарезервировано для настоящих экспертов и преданных».
Такое скромное распределение такого растущего класса активов может показаться удивительным, но это основано на значительном предупреждении о вреде для здоровья, что те, кто инвестирует в криптографию, должны быть готовы потерять все. Посвятив небольшую часть своего капитала цифровым валютам, логическое обоснование состоит в том, что они будут иметь все возможности для того, чтобы наслаждаться существенным повышением цен, которое произойдет в будущем, и, если их активы будут двигаться в другом направлении, большая часть портфеля все еще будет оставайся стоять  
Человек, который заботится о стабильности и сохранении своего богатства, избежал бы инвестиций с высокой волатильностью, поэтому те, кто участвует в рынке криптовалют, считаются принимающими риск. Стоит помнить, что волатильность означает разные вещи для разных людей - и может потребоваться время, чтобы рынки успокоились. Рассматривая бум доткомов в качестве примера, можно сказать, что онлайн-компании имели свою долю турбулентности до того, как фондовые рынки начали успокаиваться. В результате можно утверждать, что для криптомира понадобится некоторое время, чтобы освоиться. 

Факторы толерантности к риску

Так что да, существуют некоторые риски, связанные с удержанием криптовалюты в качестве инвестиций. Но, учитывая его высокую волатильность, неопределенность регулирования, которая окружает обмены в некоторых частях мира, и опасность, которую представляют хакеры и киберпреступники, начинающие инвесторы также должны учитывать свою склонность к риску, когда дело доходит до неожиданных событий. Объективное размышление о том, сколько денег хранится в крипто, и вопрос, можете ли вы с удобством их потерять, - это простой способ оценить допустимость риска.
Также стоит иметь в виду, что есть некоторые возможности, которые могут помочь снизить риски, связанные с криптовалютой. Одним из таких примеров является арбитраж . Арбитраж по календарному спрэду - это обычная практика хеджирования, в которой используются несоответствия внешней стоимости двух разных контрактов с истечением срока действия одного и того же токена для получения безрисковой прибыли. Если биржа А продает Биткойн за 10 200 долларов, а Биржа Б продает Биткойн за 10 500 долларов, то можно было бы купить его с более дешевой платформы и сразу же продать на более дорогой, что позволит сэкономить.
Посвящение себя исследованию этого постоянно меняющегося рынка также может творить чудеса с точки зрения устойчивости к риску - и потому, что вы можете развить понимание того, где риски лежат в криптовалютах, и наилучших способов их снижения.
OKEx заявляет, что стремится предоставить как можно более прозрачный криптообмен . Ранее компания запустила Futures & Perpetual Swap Market Data  , «первую в своем роде платформу больших данных в отрасли, которая предлагает точные, беспристрастные торговые данные для клиентов, чтобы понять рынок деривативов». Кроме того, компания предлагает множество материалов. Это может помочь инвесторам найти подходящую для них стратегию и управлять рисками. В подробных сообщениях блога рассматриваются технические показатели, анализируется, почему некоторые активы неэффективны, даются советы о том, как хеджировать портфели, и даются советы о том, как инвесторы могут защитить свои активы от кражи.
Недавние примеры показали, что OKEx исследует, является ли приемлемым получение зарплаты в криптографии, исходя из решения Новой Зеландии легализовать выплаты заработной платы в цифровых валютах. На фоне тысяч торговых точек, начинающих принимать криптографию, блог отметил, что такие инновации могут защитить сотрудников от угрозы инфляции и потенциального финансового воздействия, которое может вызвать экономический спад.
Как уже говорилось, большая проблема заключается в том, чтобы полностью исключить риск при работе с крипто. Эксперты едва ли могут договориться о том, что вызывает рост цен на биткойны, когда это происходит, не говоря уже о том, что произойдет в будущем. Однако, понимая уровень вашей терпимости, думая о том, где вы хотите быть в будущем, и вооружившись инструментами, чтобы определить возможности и предупреждающие знаки, можно разработать стратегию, которая идеально подходит.

Комментариев нет:

Отправить комментарий